GNW-Adhoc: Orion Resource Partners unterstützt Euro Manganese mit einer Finanzierung von 100 Millionen US-Dollar bei der Erschließung des Chvaletice-Manganpr...

^VANCOUVER, Britisch-Kolumbien, Nov. 29, 2023 (GLOBE NEWSWIRE) -- Euro Manganese

Inc. (TSX-V und ASX: EMN; OTCQX: EUMNF; Frankfurt: E06) (das?Unternehmen")

freut sich, bekannt zu geben, dass es mit OMRF (BK) LLC (?Orion"), das der Orion

Resource Partners Group untersteht, endgültige Vereinbarungen über eine nicht

verwässernde Finanzierung in Höhe von 100 Millionen US-Dollar

(das?Finanzierungspaket") unterzeichnet hat, um die Erschließung des

Chvaletice?Manganprojekts (das?Projekt") in der Tschechischen Republik

voranzutreiben.

Highlights

* Die Finanzierung in Höhe von 100 Millionen US-Dollar ist in zwei Komponenten

zu je 50 Millionen US-Dollar aufgeteilt:

* Eine Darlehensfazilität in Höhe von 50 Millionen US-Dollar, die in eine

Lizenzgebühr von 1,29 bis 1,65 % der Projekteinnahmen umgewandelt werden

kann (das?Wandeldarlehen"), wobei 20 Millionen US-Dollar bei Abschluss

und weitere 30 Millionen US-Dollar bei Erreichen von Meilensteinen

erhalten werden, die gemeinsam mit Orion entwickelt wurden, um den

Plänen von Euro Manganese für eine endgültige Investitionsentscheidung

(Final Investment Decision,?FID") zu entsprechen; und

* Erhalt von 50 Millionen US-Dollar als Gegenleistung für eine

Lizenzgebühr von 1,93 bis 2,47 % auf die Projekteinnahmen nach der

endgültigen Investitionsentscheidung (?FID") durch den Vorstand des

Unternehmens und sonstige Bedingungen, die für diese Art der

Finanzierung typisch sind.

* In beiden Vereinbarungen gibt es für die Lizenzgebühren eine gleitende

Skala. Die Lizenzgebühren werden vierteljährlich berechnet, wobei deren Höhe

von den im jeweiligen Quartal erzielten Preisen für hochreine Manganprodukte

abhängt. Wenn der realisierte Preis von einer niedrigeren zu einer höheren

Prognose ansteigt, sinken die Lizenzgebühren von der höheren Lizenzgebühr

auf die niedrigere Lizenzgebühr.

* Alle Aspekte des Finanzierungspakets wurden so strukturiert, dass sie die

Anforderungen an die Finanzierbarkeit des Projekts erfüllen. Sowohl die

Finanzierung des Wandeldarlehens als auch der Lizenzgebühren laufen neben

der Projektfinanzierung mit und reduzieren die für die vollständige

Projektfinanzierung erforderlichen Schulden und das Eigenkapital.

* Der Abschluss wird noch vor Monatsende erwartet und die Erlöse aus dem

Finanzierungspaket werden die Erschließungsaktivitäten im Zusammenhang mit

der Weiterentwicklung des Projekts finanzieren, einschließlich der

allgemeinen und Verwaltungskosten im Zusammenhang mit dem Projekt, das als

einzige Manganressource in der Europäischen Union von strategischer

Bedeutung für die inländischen Lieferketten für Elektrofahrzeugbatterien und

die Energiewende ist.

* In Verbindung mit dem Finanzierungspaket hat Orion eine Abnahmeoption von

20 bis 22,5 % der Gesamtproduktion an hochreinem Mangan des Projekts für

einen Zeitraum von 10 Jahren ab der ersten Lieferung, was den

Geschäftsbedingungen des Umsatzes des Unternehmens entspricht.

Dr. Matthew James, President und CEO von Euro Manganese, kommentierte dies wie

folgt:

?Dies ist eine transformative Transaktion für Euro Manganese, die ein

Finanzierungspaket bietet, das den bestmöglichen Weg zu einer endgültigen

Investitionsentscheidung ebnet und eine Zusammenarbeit zwischen Euro Manganese,

Orion und Stifel darstellt. Die nicht verwässernde Tranchenstruktur minimiert

die Finanzierungskosten und verringert den künftigen Finanzierungsbedarf des

Projekts. Dies ist ein weiterer Beweis für die Robustheit des Chvaletice-

Projekts und für die Fähigkeit unseres Teams, dieses strategische Projekt für

Batterierohstoffe für Europa nach den höchsten Standards durchzuführen."

Stifel Nicolaus Europe Limited (?Stifel") fungiert als Finanzberater für das

Unternehmen und Norton Rose Fulbright LLP ist als Rechtsberater des Unternehmens

tätig. In Verbindung mit dem Finanzierungspaket hat das Unternehmen zugestimmt,

eine Barplatzierungsgebühr in Höhe von 2,5 % zu zahlen, die am Tag des

Abschlusses jedes Teils des Wandeldarlehens und am Tag des Abschlusses der

Lizenzgebührenfinanzierung fällig und an Stifel zahlbar ist.

Über Euro Manganese

Euro Manganese ist ein Batteriematerial-Unternehmen, das darauf abzielt, ein

führender Hersteller von hochreinem Mangan für die Elektrofahrzeugindustrie zu

werden. Das Unternehmen treibt die Entwicklung des Chvaletice-Manganprojekts in

der Tschechischen Republik voran und prüft in einem frühen Stadium die

Möglichkeit, Manganprodukte in Batteriequalität in Bécancour, Québec,

herzustellen.

Das Chvaletice-Manganprojekt ist ein einzigartiges Recycling- und

Sanierungsprojekt, bei dem alte Abraumhalden einer stillgelegten Mine

wiederaufbereitet werden. Es ist darüber hinaus die einzige beträchtliche

Manganquelle in der Europäischen Union, was das Unternehmen strategisch

positioniert, um Batterielieferketten mit unentbehrlichen Rohstoffen zu

versorgen, um den weltweiten Wandel hin zu einer CO2-armen Kreislaufwirtschaft

zu unterstützen.

Euro Manganese ist sowohl an der TSXV als auch an der ASX notiert und wird auch

an der OTCQX gehandelt.

www.mn25.ca (http://www.mn25.ca/)

Über Orion Resource Partners Group

Die Orion Resource Partners Group ist eine globale

Vermögensverwaltungsgesellschaft mit einem Volumen von 8,2 Milliarden US-Dollar,

die sich auf institutionelle Anlagestrategien in Edelmetalle und -mineralien

sowie in für den Energiewandel wichtige Metalle und Mineralien spezialisiert

hat. Die Orion Resource Partners Group mit Hauptsitz in New York City und

Niederlassungen in Denver, London und Sydney besteht aus einem Team von 80

Fachleuten mit Erfahrung in den Bereichen Metallfinanzierung, Logistik und

Verkauf von physischen Metallen sowie internen technischen Fachleuten, die für

Risikobewertung und Portfoliomanagement zuständig sind.

www.orionrp.com (http://www.orionrp.com/)

Genehmigt zur Freigabe durch den CEO von Euro Manganese Inc.

Weder TSX Venture Exchange noch ihre Regulierungs-Serviceanbieter (entsprechend

der Definition dieses Begriffs in den Richtlinien von TSX Venture Exchange) oder

die ASX übernehmen die Verantwortung für die Angemessenheit oder Richtigkeit

dieser Pressemitteilung.

Anfragen

Dr. Matthew James Louise Burgess

President und CEO Senior Director, Investor Relations und

mjames@mn25.ca Communications

(mailto:mjames@mn25.ca) lburgess@mn25.ca

(mailto:lburgess@mn25.ca)

(mailto:lburgess@mn25.ca)+1 (604)

312-7546

Anschrift des Unternehmens:

#709 -700 West Pender Street

Vancouver, British Columbia, Canada, V6C 1G8

Tabelle 1 - Zusammenfassung der wichtigsten Bedingungen des Finanzierungspakets

in Höhe von 100 Millionen US-Dollar

+----------------------------------+-------------------------------------------+

|Darlehensnehmer / Garant der |Mangan Chvaletice s.r.o. (hundertprozentige|

|Lizenzgebühren: |Tochtergesellschaft von Euro Manganese |

| |Inc.) |

+----------------------------------+-------------------------------------------+

|Garanten: |Euro Manganese Inc. |

+----------------------------------+-------------------------------------------+

|Finanzierungsbetrag: |100 Millionen US-Dollar, aufgeteilt in zwei|

| |Komponenten à 50 Millionen US-Dollar. |

+----------------------------------+-------------------------------------------+

|Struktur: | * Wandeldarlehen über 50 Millionen US- |

| | Dollar: |

| | |

| | * Erhalt von 20 Millionen US-Dollar |

| | bei Abschluss, voraussichtlich Ende|

| | November 2023. |

| | * Erhalt von 30 Millionen US-Dollar |

| | bei Erreichen wichtiger |

| | Meilensteine. |

| | |

| | * Erhalt von 50 Millionen US-Dollar |

| | Lizenzgebührenfinanzierung nach einer |

| | endgültigen Investitionsentscheidung. |

+----------------------------------+-------------------------------------------+

|Zinssatz und Laufzeit des | * 12 % pro Jahr, vierteljährlich zahlbar.|

|Wandeldarlehens: | * Ursprüngliche Laufzeit von 36 Monaten; |

| | kann von Orion um bis zu weitere 36 |

| | Monate verlängert werden. |

| | * Orion kann das Wandeldarlehen jederzeit|

| | in eine Lizenzgebühr umwandeln. |

| | * Das Unternehmen kann das Wandeldarlehen|

| | in eine Lizenzgebühr umwandeln, wenn |

| | die kommerzielle Anlage erfolgreich |

| | fertiggestellt worden ist. |

+----------------------------------+-------------------------------------------+

|Lizenzgebühren: |Sätze für die Lizenzgebühren: |

| | |

| | |

| | * 1,29 bis 1,65 % der Projekteinnahmen |

| | nach Umwandlung des Wandeldarlehens. |

| | * 1,93 bis 2,47 % der Projekteinnahmen |

| | für die Finanzierung der |

| | Lizenzgebühren. |

| | * Die Lizenzgebühren werden |

| | vierteljährlich in Abhängigkeit von den|

| | im jeweiligen Quartal erzielten Preisen|

| | für hochreines Mangan berechnet. |

| | |

| |Laufzeit: |

| | |

| | * Die Lebensdauer des Projekts wird auf |

| | Basis der derzeitigen nachgewiesenen |

| | und wahrscheinlichen Reserven auf 25 |

| | Jahre geschätzt. |

+----------------------------------+-------------------------------------------+

|Sicherheit: |Umfassende Sicherheit der Vermögenswerte |

| |und Rechte des Chvaletice-Manganprojekts. |

+----------------------------------+-------------------------------------------+

|Wichtige Bedingungen für die | * Für die Tranche in Höhe von 30 |

|Inanspruchnahme: | Millionen US-Dollar des |

| | Wandeldarlehens: Abschluss von |

| | Abnahmeverträgen für 40 % der |

| | hochreinen Manganproduktion des |

| | Projekts in den ersten fünf |

| | Produktionsjahren und Sicherung eines |

| | strategischen Investors. |

| | * Für die Lizenzfinanzierung in Höhe von |

| | 50 Millionen USD: Abschluss des Front- |

| | End-Engineering-Designs, vollständige |

| | Finanzierung des Projekts und eine |

| | endgültige Investitionsentscheidung |

| | durch den Vorstand des Unternehmens. |

+----------------------------------+-------------------------------------------+

|Abnahmeoption von Orion: | * Orion hat Abnahmerechte in Höhe von 20 |

| | bis 22,5 % der Gesamtproduktion an |

| | hochreinem Mangan des Projekts für |

| | einen Zeitraum von 10 Jahren ab der |

| | ersten Lieferung. |

| | * Die Abnahmebedingungen entsprechen den |

| | Geschäftsbedingungen der vom |

| | Unternehmen erzielten Abnahmen, wodurch|

| | sichergestellt wird, dass sie die |

| | Anforderungen an die Finanzierbarkeit |

| | des Projekts erfüllen. |

| | * Die Rechte von Orion sind ausübbar, bis|

| | das Unternehmen für 60 % der gesamten |

| | Projektabnahme gezeichnet hat (auf der |

| | Basis von Tonnen Metalläquivalent). |

+----------------------------------+-------------------------------------------+

|Verpflichtungen und |Übliche Verpflichtungen und Vorhaben sowie |

|Ausfallereignisse: |Ausfallereignisse für eine besicherte |

| |Fazilität dieser Art, einschließlich, aber |

| |nicht beschränkt auf den Abschluss |

| |wichtiger kommerzieller Vereinbarungen, die|

| |Gewinnung eines strategischen Investors und|

| |den Abschluss verschiedener technischer |

| |Meilensteine, die am Fortschritt des |

| |Unternehmens bis zur endgültigen |

| |Investitionsentscheidung ausgerichtet sind.|

+----------------------------------+-------------------------------------------+

Zukunftsgerichtete Aussagen

Bestimmte Aussagen in dieser Pressemitteilung stellen?zukunftsgerichtete

Aussagen" oder?zukunftsgerichtete Informationen" im Sinne der geltenden

Wertpapiergesetze dar. Solche Aussagen und Informationen beinhalten bekannte und

unbekannte Risiken, Ungewissheiten und andere Faktoren, die dazu führen können,

dass die tatsächlichen Ergebnisse, Leistungen oder Erfolge des Unternehmens,

seines Chvaletice-Projekts oder der Branche wesentlich von den zukünftigen

Ergebnissen, Leistungen oder Erfolgen abweichen, die in solchen

zukunftsgerichteten Aussagen oder Informationen ausgedrückt oder impliziert

werden. Solche Aussagen lassen sich durch die Verwendung von Wörtern wie z. B.

?kann",?würde",?könnte",?wird",?beabsichtigt",?erwartet",?glaubt",

?plant",?antizipiert",?schätzt",?geplant",?prognostiziert",?vorhersagt" und

andere ähnliche Begriffe identifizieren oder erklären, dass bestimmte Maßnahmen,

Ereignisse oder Ergebnisse ergriffen werden, auftreten oder erreicht werden

?können",?könnten",?würden" oder?werden".

Zu diesen zukunftsgerichteten Informationen oder Aussagen gehören unter anderem

Aussagen über die Absichten des Unternehmens in Bezug auf die Entwicklung und

den Fortschritt des Chvaletice-Projekts, den Abschluss der ersten Tranche des

Wandeldarlehens und die damit verbundene Inanspruchnahme von 20 Millionen

US?Dollar, den Abschluss der zweiten Tranche des Wandeldarlehens und die damit

verbundene Inanspruchnahme von 30 Millionen US-Dollar, die Umwandlung des

Darlehens in eine Lizenzgebühr, die Sätze der jeweiligen Lizenzgebühren, die

gewährt werden können, die Fähigkeit des Unternehmens, die aufschiebenden

Bedingungen zu erfüllen, die erforderlich sind, um Finanzierungsverpflichtungen

auszulösen oder die Lizenzgebühr zu verkaufen, die Fähigkeit des Unternehmens,

das Projekt voranzutreiben, wenn es einen Teil oder das gesamte

Finanzierungspaket erhält, die Fähigkeit des Unternehmens, die aufschiebenden

Bedingungen zu erfüllen und eine endgültige Investitionsentscheidung zu treffen,

um den Verkauf der Lizenzgebühr in Höhe von 50 Millionen US-Dollar abzuschließen

und die Fähigkeit des Unternehmens, die Anforderungen an die Finanzierbarkeit

des Projekts zu erfüllen und zusätzliches Fremd- und Eigenkapital für die

Projektfinanzierung zu beschaffen, das für die Finanzierung der vollständigen

Entwicklung des Projekts erforderlich ist.

Die Leserinnen und Leser werden darauf hingewiesen, sich nicht zu sehr auf

zukunftsgerichtete Informationen oder Aussagen zu verlassen. Zukunftsgerichtete

Aussagen unterliegen einer Reihe von Risiken und Unsicherheiten, die dazu führen

können, dass die tatsächlichen Ergebnisse des Unternehmens wesentlich von den in

den zukunftsgerichteten Aussagen genannten abweichen, und selbst wenn solche

Ergebnisse tatsächlich oder im Wesentlichen realisiert werden, kann nicht

garantiert werden, dass sie die erwarteten Folgen oder Auswirkungen auf das

Unternehmen haben werden.

Alle zukunftsgerichteten Aussagen beruhen auf den gegenwärtigen Einschätzungen

des Unternehmens einschließlich verschiedener Annahmen, die das Unternehmen

getroffen hat, und auf Informationen, die dem Unternehmen derzeit zur Verfügung

stehen. Zu den Faktoren, die dazu führen könnten, dass die tatsächlichen

Ergebnisse oder Ereignisse wesentlich von den gegenwärtigen Erwartungen

abweichen, gehören unter anderem: Risiken und Ungewissheiten im Zusammenhang mit

der Fähigkeit, die erforderlichen Lizenzen oder Genehmigungen zu erhalten, zu

ändern oder aufrechtzuerhalten; Risiken im Zusammenhang mit dem Erwerb von

Oberflächenrechten; Risiken im Zusammenhang mit der Gewährung von Sicherheiten;

die Sicherung ausreichender Abnahmeverträge; die Verfügbarkeit einer akzeptablen

Finanzierung für die Entwicklung und den Fortschritt des Chvaletice-Projekts und

für den fortlaufenden Betrieb; die Verfügbarkeit und Zuverlässigkeit von

Ausrüstungen, Anlagen und Lieferanten, die für den Abschluss der Erschließung

erforderlich sind; die Fähigkeit, eine angemessene Verarbeitungskapazität mit

den erwarteten Produktionsraten zu entwickeln; der Zeitpunkt des

Produktionsbeginns und die Gesamtkosten der Produktion; das Vorhandensein und

die Kontinuität von Mangan im Chvaletice-Projekt mit geschätzten Gehalten; die

Möglichkeit, dass unbekannte oder unerwartete Ereignisse dazu führen, dass die

Vertragsbedingungen nicht erfüllt werden; Entwicklungen auf den Märkten für

Elektrofahrzeugbatterien und bei den chemischen Verfahren; Risiken im

Zusammenhang mit Wechselkursschwankungen, Änderungen von Gesetzen oder

Vorschriften; und Regulierungen durch verschiedene staatliche Behörden. Eine

weitere Erörterung der für das Unternehmen relevanten Risiken sind unter

?Risikofaktoren" im Jahresbericht des Unternehmens für das am 30. September

2022 abgeschlossene Geschäftsjahr zu finden, verfügbar auf dem SEDAR+-Profil des

Unternehmens unter www.sedarplus.ca.

Obwohl die in dieser Pressemitteilung enthaltenen zukunftsgerichteten Aussagen

auf dem beruhen, was das Management des Unternehmens für vernünftige Annahmen

hält, kann das Unternehmen den Investoren nicht garantieren, dass die

tatsächlichen Ergebnisse mit diesen zukunftsgerichteten Aussagen übereinstimmen

werden. Diese zukunftsgerichteten Aussagen beziehen sich auf das Datum dieser

Pressemitteilung und werden durch diese Warnhinweise ausdrücklich in ihrer

Gesamtheit eingeschränkt. Vorbehaltlich der geltenden Wertpapiergesetze

übernimmt das Unternehmen keine Verpflichtung, die hierin enthaltenen

zukunftsgerichteten Aussagen zu aktualisieren oder zu korrigieren, um Ereignisse

oder Umstände widerzuspiegeln, die nach dem Datum dieser Pressemitteilung

eintreten.

°